کوین‌بیس در این هفته شاهد برداشت خالصی در مقیاس کلان به میزان ۴۱٬۶۰۰ بیت کوین بوده است… توجه به این نکته مهم است که این جریان‌های خروجی بر اساس بهترین دسته‌های کیف پول‌های تخمینی ما محاسبه شده‌اند و به نظر می‌رسد که ترکیبی از بیت کوین‌هایی باشد که به کیف پول سرمایه‌گذاران و حساب‌های حضانتی سازمان‌ها واریز شده‌اند.
تحلیل بیت کوین به سبک on-chain هفته بیست و پنجم
سرمایه‌گذاران بیت‌کوین در این هفته با شش کندل قرمز روزانه متوالی مواجه شدند که به دنبال افزایش نگرانی‌ها در مورد سیاست‌های تندرو از سوی فدرال رزرو، با فروش گسترده‌تری در بازار همراه شد.
پس از انتشار دقایق جلسه کمیته بازار آزاد فدرال، در اوایل هفته، بازارها به یادداشت‌های مربوط به سرعت کاهش یافتند، افزایش نرخ‌ها و انقباض احتمالی برای کاهش ترازنامه بانک مرکزی واکنش نشان دادند.
بیت کوین پس از باز شدن با قیمت 47875 دلار، منجر به کاهش جهانی شد و تا 15- درصد از اول سال تا به امروز کاهش یافت. قیمت‌ها از آن زمان در اولین هفته سال 2022 به 40672 دلار بسته شده است و روند صعودی را برای شروع سال پشت سر گذاشته است. در خبرنامه این هفته، تعدادی از مفاهیم زیربنایی واکنش فعالان بازار را بازگشایی خواهیم کرد، از جمله:
حال و هوای مصرف کوین های قدیمی در زنجیره،
افزایش روزافزون سطح اپن اینترست در بازارهای آتی،
پتانسیل ایجاد یک فشار کوتاه در حال توسعه است، زیرا قیمت‌ها کاهش می‌یابد، و اعتقاد راسخ، بازار را تعقیب می‌کند.
فقط هلدر ها باقی می مانند
مرحله ای از تحقق ضررهای سنگین توسط خریداران برتر پس از خروج از 4 دسامبر آغاز شد. در هفته‌های پس از آن، رفتار زنجیره‌ای به شدت تحت سلطه هلدر ها قرار گرفته است، با فعالیت اندکی توسط شرکت‌های جدیدتر بازار.
یکی از راه‌های مشاهده این پویایی از طریق تغییر پوزیشن های خالص هلدر است که تغییر 30 روزه در بلوغ کوین است. با افزایش سن و بلوغ واحدهای بیت کوین در کیف پول سرمایه‌گذاران، روزهای کوین ها به دست می‌آیند که پس از خرج کردن، «از بین می‌روند» و به تولید معیارهای مختلف طول عمر کمک میکنند.
ارزش‌های مثبت (سبز) به این معنی است که کوین ها با سرعت بالاتری نسبت به هزینه‌ها کهنه و بالغ می‌شوند. این معمولاً در شرایط نزولی بازار است که علاقه خرده فروشی وجود ندارد زیرا انباشت طولانی مدت توسط خریدارانی با اعتقاد بالا صورت می گیرد.
مقادیر منفی (قرمز) زمانی اتفاق می‌افتد که نرخ افزایش هزینه، به‌ویژه توسط کوین های قدیمی‌تر، از رفتار انباشت فعلی پیشی بگیرد. این اغلب در اوج بازارهای صعودی و لحظات تسلیم کامل مشاهده می‌شود، زمانی که دست‌های مسن‌تر احتمال بیشتری دارد که دارایی‌های خود را رها کنند.
پس از دوره کوتاهی از مخارج خالص پس از اوج قیمت در اوایل نوامبر، بلوغ مجدداً با کاهش قیمت ها ظاهر شد. این به روندی اشاره می‌کند که معمولاً زمانی مشاهده می‌شود که خرده‌فروشان بازار را ترک میکنند، هلدر ها باقی می‌مانند، و عموماً انتظارات قیمتی نزولی‌تری دارند.
روش دیگر برای اندازه‌گیری سرعت هزینه‌ها، از طریق ارزش چندگانه نابود شده (VDD) است که مجموع ارزش ماهانه تخریب کوین هارا با میانگین سالانه مقایسه می‌کند.
مقادیر چندگانه VDD بالا نشان دهنده رفتار تخریب کوین ها نسبت به سال گذشته است. این از لحاظ تاریخی دوره های اوج نقدینگی بازار، گردش مالی زیاد عرضه و افزایش قیمت ها را نشان می دهد.
ارزش های چندگانه VDD پایین، بازار هلدر ها آرام با تخریب نسبی کوین های آرام را نشان می دهد. این لحظات می توانند برای دوره های طولانی کشیده شوند و اغلب پایین ترین دوره را اشغال می کنند.
با استفاده از چشم انداز فعالیت Value Days Destroyed، تجمعات اکتبر و نوامبر در مقایسه با میانگین بلندمدت هزینه بسیار ملایمی را شاهد بودند. این به نوعی تحت تاثیر مقادیر بالای VDD تاریخی است که در اوایل سال 2021 به دست آمده است، اما همچنان نشان می دهد که ارزش هزینه ها در بالاترین سطح تاریخ اخیر نسبتاً پایین بوده است.
این دوباره تصویری از بازار تحت تسلط هلدر ها و علاقه نسبی خرده فروشی پایین به تصویر می کشد.
ارزیابی ما از رفتار خرج کردن، جریان خفتگی تعدیل شده توسط نهاد است، که ارزش بازار بیت کوین (ارزیابی دارایی) را با ارزش دلاری سالانه خواب کوین ها (انگیزه خرج کردن) مقایسه می کند. Dormancy میانگین سنی (بر حسب روز) کوین های مصرف شده در هر واحد BTC است که شبیه به میانگین طول عمر خروجی مصرف شده وزن شده بر حسب حجم است.
مقادیر بالای Dormancy Flow به این معنی است که ارزش شبکه نسبت به ارزش سالانه Dormancy تحقق یافته به USD بالا است. تعبیر این است که بازار صعودی در شرایط “سالم” قرار دارد (هزینه در هماهنگی با ارزش گذاری تقاضا).
ارزش‌های جریان سکون پایین، لحظاتی را نشان می‌دهند که ارزش بازار نسبت به مجموع خواب تحقق‌یافته سالانه کمتر از ارزش‌گذاری شده آن است، که نشان‌دهنده لحظاتی است که بیت‌کوین یک قیمت ارزشی است.
جریان خواب تعدیل‌شده با نهاد اخیراً به پایین‌ترین حد خود رسیده است و بازنشانی کامل معیار را نشان می‌دهد. این رویدادها از نظر تاریخی در پایین‌ترین حالت بازار نزولی بیت کوین به پایان رسید؟ چرخه‌ای چاپ می‌شوند و با تغییر پوزیشن خالص هلدر ها و اشاره‌های چندگانه VDD به کف بالقوه هزینه‌ها در کوتاه‌مدت تلاقی میکنند و از غافلگیری‌های جدید جلوگیری میکنند.
با سه نمودار بالا، تا حد زیادی می‌توانیم شرایط بازار را که معمولاً در مراحل پایانی یک روند نزولی کلان مشاهده می‌شود، که اغلب حول رویدادهای سبک کاپیتولاسیون هستند، شناسایی کنیم. باید دید که آیا درد بیشتری در مسیر نزولی وجود دارد، شاید در پاسخ اکثر آسیب ها وارد شده است و یک رالی تسکین صعودی در راه است.
بازارهای آتی بالاترین نرخ های جدید را در اپن اینترست می بینند
در حالی که زنجیره بی‌صدا باقی مانده است، لوریج در بازار مشتقات بیت‌کوین با سرعتی تهاجمی در حال رشد بوده است.
پیشرو ارزیابی ما از مشتقات، رشد اپن اینترست دائمی آتی است که بازار نزولی بیت کوین به پایان رسید؟ مجموع ارزش تمام قراردادهای باز در بازار قراردادهای مستمر است. در اینجا بر حسب BTC نشان داده شده است، Perpetual Open Interest در مواجهه با افت قیمت اخیر به بالاترین حد تاریخ جدید یعنی 264k BTC رسیده است، از 4 دسامبر +42% افزایش یافته و از بالاترین سطح قبلی 258k BTC که در 26 نوامبر تعیین شده بود، فراتر رفته است.
با درک اصول اولیه مبنی بر اینکه کاهش قیمت ذاتاً معامله گران طولانی مدت را از بین می برد، رشد اپن اینترست در روزهای اخیر نشان می دهد که معامله گران کوتاه مدت روبه ضعف بازار شرط بندی میکنند.
رهبران رشد سریع speculation های آتی، کاربران بایننس هستند که بزرگترین صرافی آتی بیت‌کوین از نظر حجم و اندازه است. از ماه مه 2021، بایننس با افزایش قابل توجه سهم بازار در هفته‌های اخیر، از سهم اصلی سهام آزاد آتی در میان همه صرافی‌ها برخوردار بوده است. از زمان پاکسازی چشمگیر در 4 دسامبر، بایننس 9.4 درصد از سود باز آتی بیت کوین را جذب کرده است و اکنون با 30 درصد سهم بازار تسلط دارد.
دومین صرافی بزرگ از نظر سهم بازار با بهره باز، FTX با 19 درصد است که از بورس کالای شیکاگو (CME) پیشی گرفته است. CME در ماه اکتبر با راه‌اندازی ETF $BITO شاهد جهش در تسلط بر بازار بود، اما اکنون با 15% سود آزاد آتی سومین رتبه بزرگ است.
جهش چشمگیر در منافع آزاد آتی را می توان به گونه ای دیگر مشاهده کرد: نشان دادن خود به عنوان یک نسبت اهرمی در برابر ارزش بازار. به طور معمول، دوره‌هایی که سود باز آتی بیش از 2% از ارزش بازار است، کوتاه‌مدت هستند و معمولاً با افزایش چشمگیر مارجین پایان می‌یابند.
رویدادهای لوریج زدایی می توانند در هر جهت رخ دهند، و در برخی مواقع علیرغم نسبت لوریج باز کمتر از 2 درصد، مانند 7 سپتامبر بازار نزولی بیت کوین به پایان رسید؟ که السالوادور بیت کوین را مناقصه قانونی کرد، شروع شده است. ترکیبی از افزایش اپن اینترست به اضافه یک رویداد خبری بزرگ، یک حرکت بی ثبات را تسریع کرد.
با این حال، هر نمونه ای که در سال گذشته لوریج از 2 درصد فراتر رفت، با انحلال سریع قراردادها به پایان رسید. در زمان نگارش این مقاله، نسبت لوریج اوپن اینترست از قراردادهای آتی 1.98 درصد است، بنابراین خطر بی اهمیتی برای نوسانات بالا در کوتاه مدت وجود دارد.
فشار فروش در کوتاه مدت ؟
محصول جانبی روندهای نزولی ثابت قیمت، انحلال معامله گران مطمئن طولانی مدت است که سعی می کنند چاقویی در حال سقوط را بگیرند. یک راه عالی برای مشاهده روند انحلال ها از طریق نوسانگر برتری بین انحلال طولانی و کوتاه است.
از ماه نوامبر، معاملات آتی بیت کوین در یک رژیم در تسلط طولانی مدت ها در انحلال قرار گرفته است، جایی که معامله گرانی که روی “Number Go Up” شرط بندی می کنند به طور مداوم در سمت بازنده قرار دارند. این مقدار اخیراً به بالاترین سطح محلی 69٪ رسیده است، که بالاترین مقدار آن از زمان سقوط می 2021 است.
فاکتورگیری در این مشاهدات با افزایش فوق الذکر بهره باز به کاهش قیمت، و احتمال برگشت محلی در حال افزایش است. معامله‌گران کوتاه‌مدت که به‌خاطر ریسک مجازات نشده‌اند، ممکن است خود را کاندیدای فشار فروش ببینند.
از آنجایی که حجم قراردادهای باز در معاملات آتی به بالاترین حد خود می رسد، مجموع روزانه حجم معاملات در معاملات آتی در جهت معکوس حرکت می کند. حرکات بزرگ قیمت منجر به تغییر قراردادها و توقف زیان می شود. در اقدام جانبی قیمت، معامله‌گران از بستن موقعیت‌های خود خلاص می‌شوند و این امکان را فراهم می‌کند که حجم در دوره‌های تثبیت کاهش یابد در حالی که علاقه باز می‌تواند بالا بماند.
حجم معاملات آتی اوج خود را در نیمه اول سال 2021 مشاهده کرد، جایی که معاملات روزانه از 75 میلیارد دلار در روز برای هفته ها گذشت. پس از کاهش 50 درصدی بازار در ماه جولای، رشد ماه اکتبر به بالاترین حد تاریخ با افزایش حجم حدود 65 میلیارد دلار در روز حمایت شد.
با این حال، در شرایط فعلی، میانگین 14 روزه حجم معاملات آتی روزانه حدود 38 میلیارد دلار در روز است، همان سطحی که در اعماق پایین‌ترین سطح ماه جولای بود. حجم معاملات کم می تواند محیط هایی با عمق بازار کاهش یافته و مقاومت محدود در برابر حرکت سریع قیمت ایجاد کند. اگر یک رویداد کاهش اهرم‌زدایی به دنبال داشته باشد، در یک محیط نقدینگی کم، بزرگی حرکت قیمت ممکن است تا حد زیادی تقویت شود.
نگاه ما به مشتقات را با اپم اینترست گزینه ها تکمیل می کنیم. با ورود به دسامبر، همه نگاه ها به اعتصاب پایان سال در 31 دسامبر، پس از ماه ها افزایش بیش از 11 میلیارد دلار قرارداد، معطوف بود. بسیاری از این قراردادها تحت سلطه گاوها بودند، با تاکید ویژه بر بازار نزولی بیت کوین به پایان رسید؟ قیمت بیت کوین بیش از 100 هزار دلار.
تا 1 ژانویه، Options Open Interest به 6.2 میلیارد دلار از ارزش 11.2 میلیارد دلاری در 31 دسامبر، کاهش 45-٪ (5 میلیارد دلار) کاهش یافت. اعتصاب پایان سال بزرگترین اعتصاب سال 2021 از نظر درصد تعطیلی بود، اما تنها دومین اعتصاب در کل دلار بود. اعتصاب 26 مارس شاهد بسته شدن رکورد 5.3 میلیارد دلاری در انقضا بود که کاهشی 36- درصدی را نشان می دهد.
به طور خلاصه، ساختار فعلی بازار بیت کوین را می توان به بهترین شکل توصیف کرد:
تقاضای ضعیف برای نقطه، با اکثر معیارهای زنجیره زنجیره ای که تسلط هلدر ها را در انباشت توصیف می کند، که نمونه ای از بازارهای نزولی با علاقه خرده فروشی کم است.
لوریج بازار مشتقه در سطوح ریسک بالایی در حدود 2 درصد از ارزش بازار است. این به شدت توسط بازارهای باینس هدایت می شود و با کاهش قیمت ها، علاقه باز افزایش یافته است.
خطر افزایش لوریج زدایی همراه با حجم معاملات کم و احتمال افزایش کوتاه مدت در بازارهای آتی وجود دارد.
در کنار شاخص‌های بسیار بیش‌فروش در فعالیت‌های مخارج زنجیره‌ای، این نشان می‌دهد که یک فشار فروش در واقع یک راه حل کوتاه مدت نسبتاً محتمل برای بازار است. این که آیا می تواند بر ریزش قیمت غلبه کند و یک روند صعودی متقاعد کننده را دوباره ایجاد کند، تمرکز خبرنامه های آینده خواهد بود.
بیت کوین به خط پایان مرگ رسید!
بیت‌کوین روز شنبه بر اثر فشار فروشندگان تا ۱۷ هزار و۵۰۰ دلار پایین کشیده شد؛ ولی بلافاصله خریداران دست به کار شدند و قیمت را به کانال ۱۹ هزار دلار بازگرداندند. مهم‌ترین رمزارز بازار، تاکنون ۷۱ درصد از سقف تاریخی خود فاصله گرفته است که موجب شده بسیاری از معامله‌گران از مرگ بیت‌کوین سخن بگویند.
به گزارش خبرنگار اقتصادی خبرگزاری برنا، در طول روز شنبه فشار فروشندگان موجب شد که قیمت بیت‌کوین حمایت کانال ۱۹ هزار دلار را از دست داده و تا ۱۷۶۰۰ دلار پایین کشیده شود. اما روز یکشنبه برای بیت‌کوین بهتر بود و این رمزارز توانست به محدوده ۱۹هزار دلار بازگردد. افزایش نرخ بهره و ترس از رکود اقتصادی به‌نظر مهم‌ترین عواملی است که موجب ایجاد چنین فشار فروشی در بازار رمزارزها شده است. بیت‌کوین که از ده نوامبر ریزش خود را آغاز کرد و در روزهای اخیر با پخش اخباری مربوط به افزایش ۰.۷۵ درصدی نرخ بهره آمریکا به‌شدت تحت فشار قرار گرفته بود، سرانجام با اعلام رسمی مقامات ایالات متحده مبنی بر افزایش این نرخ، به نزدیکی مرز ۲۰ هزار دلار رسید. پس از آن نیز با توجه به گسترش تحلیل‌ها درخصوص وقوع رکود یا رکود تورمی در اقتصاد جهانی، مهاجرت سرمایه از بازارهای ریسکی به سمت دارایی‌های امن شدت گرفت. همین موضوع موجب شد بیت‌کوین حمایت ۲۰ هزار دلار را از دست داده و تا ۱۷۶۰۰ دلار هم کاهش یابد. با این حساب، بیت‌کوین از زمان بالاترین قیمت تاریخی خود یعنی ده نوامبر ۲۰۲۱ تاکنون حدود ۷۱ درصد از ارزش خود را از دست داده است.
آیا خطری برای بیتکویین در کمین است ؟
درحالی‌که بسیاری از افراد در بازار از مرگ بیت‌کوین و بازار رمزارزها سخن می‌گویند، مقایسه داده‌های تاریخی نشان می‌دهد که در گذشته نیز این میزان ریزش قیمتی و حتی بیش از این در بیت‌کوین رخ داده است. در زمان ریزش بیت‌کوین در سال ۲۰۲۱ در پی ممنوعیت استخراج رمزارزها در چین، این رمزارز حدود ۵۴ درصد از ارزش خود را تا پیش از آغاز موج صعودی بعدی از دست داد و این بازار منفی ۹۹ روز به طول انجامید. در سال ۲۰۱۷ و ثبت قله تاریخی ۱۹۷۰۰ دلار، بیت‌کوین طی ۳۶۵ روز حدود ۸۴درصد از ارزش خود را از دست داد. در بازار صعودی ۲۰۱۳ که بیت‌کوین به سقف تاریخی ۱۱۶۰ دلار رسید، با آغاز بازار نزولی بیت‌کوین طی ۴۱۱ روز حدود ۸۶درصد از ارزش خود را از دست داد.
لذا به نظر می‌رسد ریزش‌های این‌چنینی پیش از این نیز در بازار سابقه داشته و ریزش ۷۰درصدی بیت‌کوین درحال‌حاضر به معنای مرگ بازار بازار نزولی بیت کوین به پایان رسید؟ نیست. علاوه بر این موضوع، درحال حاضر ارزش بازار رمزارزها علیرغم ریزش‌های اخیر همچنان بسیار بالاست. ارزش این بازار با توجه به قیمت‌های کنونی رقمی در حدود ۸۴۶میلیارد دلار است که نشان‌دهنده انباشت میزان زیادی از سرمایه در این بازار است. به غیر از این انباشت سرمایه، شرکت‌ها و پروژه‌های بسیاری در حوزه بلاکچین ایجاد شده است که ارزش آنها میلیاردها دلار است و تعداد زیادی از متخصصین رشته‌های مختلف مشغول به کار در این حوزه هستند که برای بقا، به بازار رمزارزها نیاز دارند. درنتیجه ارزش و پایه کنونی بازار رمزارزها بسیار محکم‌تر از سابق است و بعید است به‌راحتی فروریزد.
آینده بیتکویین چطور پیش خواهد رفت ؟
بیت‌کوین روز شنبه با فشار معامله‌گران به زیر قله قیمتی خود در سال ۲۰۱۷ کشیده شد. اما بلافاصله با حمایت خریداران به ۱۹هزار دلار بازگشت. حمایت ۱۹هزار دلار از لحاظ روانی اهمیت بسزایی دارد و معامله‌گران از آن دفاع خواهند کرد. اما فشارهای سیاست‌های ضدتورمی ممکن است موجب ریزش بیشتر قیمت در آینده شود.
تحلیل آنچین: بررسی سناریوهای احتمالی روند صعودی و نزولی قیمت بیت بازار نزولی بیت کوین به پایان رسید؟ کوین
در حالی که معامله‌گران در انتظار بریک‌اوت نهایی قیمت بیت کوین هستند، هنوز جهش قیمت تا مرز ۲۱٬۰۰۰ دلار در ۲۶ اکتبر (۴ آبان) را نمی‌توان به‌عنوان تأییدی برای تبدیل‌شدن ۲۰٬۰۰۰ دلار به خط حمایت جدید بیت کوین در نظر گرفت. این جهش کوچک قیمت باعث شد تا تحلیلگران آنچین به بررسی سناریوهای احتمالی صعودی و نزولی بیت کوین بپردازند.
به گزارش کوین تلگراف، تحلیلگران در آخرین خبرنامه هفتگی آنچین گلس‌نود، یک سناریو صعودی و یک سناریو نزولی را برای روند آینده قیمت بیت کوین ترسیم کردند.
بر اساس این گزارش، در سناریوی نزولی، فعالیت محدود تراکنش‌های آنچین، رکود در رشد آدرس‌هایی با موجودی غیرصفر و کاهش سود استخراج‌کنندگان ریسک (فشار) فروش بیت کوین را به همراه خواهد داشت. البته، داده‌های این نکته را هم نشان می‌دهد که سرمایه‌گذاران بلندمدت بیش از هر زمان دیگری مصمم هستند بازار نزولی کنونی را تحمل کنند.
در مقابل، سناریوی صعودی، افزایش تعداد کیف پول نهنگ‌ها، سرمایه خروجی از صرافی‌های متمرکز و هودل‌کردن بیت کوین توسط سرمایه‌گذاران بلندمدت را در نظر می‌گیرد.
رکود در رشد آدرس‌های جدید
رشد آدرس‌های فعال آنچین در سراسر شبکه بیت کوین از حرکت بازمانده است. کاهش تراکنش‌ها به‌معنی کاهش میزان استفاده کاربران از شبکه و رشد تعداد آنهاست؛ عواملی که احتمالاً می‌توانند مانع رشد قیمت بیت کوین شوند.
نمودار تراکنش‌های آدرس‌های فعال در مقایسه با قیمت بیت کوین
تعداد آدرس‌های جدید که دارای موجودی غیرصفر هستند در اکوسیستم بیت کوین ثابت مانده است؛ روندی که در نوامبر ۲۰۱۸ (آبان ۹۷) نیز رخ داد. توقف رشد آدرس‌هایی با موجودی غیرصفر در سال ۲۰۱۸ با کاهش قیمت بیت کوین همراه بود. این شاخص تا زمان بهبود قیمت در ژانویه ۲۰۱۹ (دی ۹۷) شروع به افزایش نکرد.
نمودار آدرس‌های جدید با موجودی غیرصفر
فروش استخراج‌کنندگان می‌تواند باعث ایجاد فشار فروش شود
در سال‌های گذشته، بسیاری از استخراج‌کنندگان مقادیر زیادی بیت کوین اندوخته‌اند. با این حال، از زمان شروع بازار نزولی، بسیاری از استخراج‌کنندگان برای پوشش هزینه‌های سرمایه‌گذاری و عملیاتی بیت کوین‌های خود را فروخته‌اند.
استخراج‌کنندگان با فروش بیت کوین‌های تازه استخراج‌شده خود در بحبوحه افزایش هزینه‌های استخراج و کاهش درآمد در حال اهرم‌زدایی (کاهش بدهی از طریق فروش سرمایه) هستند. گلس‌نود هشدار داد:
اهرم‌زدایی استخراج‌کنندگان می‌تواند به گسترش تضعیف دفتر ثبت سفارشات، کاهش تاریخی تقاضا، تداوم بی‌ثباتی در اقتصاد کلان و محدودیت نقدینگی منجر شود.
استخراج‌کنندگان با کاهش قیمت و بازدهی استخراج بیت کوین، ممکن است مجبور شوند مقدار بیشتری از ذخایر بیت کوین خود را بفروشند.
نمودار موجودی بیت کوین در کیف پول استخراج‌کنندگان
نهنگ‌ها در حال انباشت بیت کوین
برخلاف کاهش قیمت در شرایط نزولی کنونی بازار، بسیاری از نهنگ‌هایی که بیش از ۱۰٬۰۰۰ بیت کوین دارند، احتمالاً در حال انباشت بیشتر هستند. نمودار زیر نشان می‌دهد که نهنگ‌های پس فروش در ماه‌های آوریل (فروردین) و سپتامبر (شهریور) به انباشت بیت کوین ادامه می‌دهند.
نمودار روند انباشت بیت کوین
کاهش فشار فروش با برداشت بیت کوین از صرافی‌های متمرکز
خروج بیت کوین از صرافی‌های متمرکز می‌تواند فشار فروش فوری در بازار را کاهش دهد. کوین‌بیس، یکی از صرافی‌های متمرکز با حجم معاملات بالا، شاهد خروج مقادیر زیادی بیت کوین بوده است. اگر جریان خروجی فعلی بیت کوین از کوین‌بیس را با دوره اوج قیمت پس از مارس ۲۰۲۰ (اسفند ۹۸) مقایسه کنیم، شاهد خروج بیش از ۴۸درصد از کل موجودی بیت کوین صرافی هستیم.
گلس‌نود خاطرنشان می‌کند:
کوین‌بیس در این هفته شاهد برداشت خالصی در مقیاس کلان به میزان ۴۱٬۶۰۰ بیت کوین بوده است… توجه به این نکته مهم است که این جریان‌های خروجی بر اساس بهترین دسته‌های کیف پول‌های تخمینی ما محاسبه شده‌اند و به نظر می‌رسد که ترکیبی از بیت کوین‌هایی باشد که به کیف پول سرمایه‌گذاران و حساب‌های حضانتی سازمان‌ها واریز شده‌اند.
سرمایه‌گذاران به هودل‌کردن ادامه می‌دهند
با توجه به شاخص‌های «امواج هودل سرمایه تحقق‌یافته» (Realized Cap HODL Waves)، کل ثروت دلاری به‌شکل بیت کوین که در زمان آخرین تراکنش هر سکه ارزش‌گذاری شده است؛ اکنون به‌طور نامتناسبی به‌سمت سرمایه‌گذاران بلندمدت بیت کوین منحرف شده است.
نسبت ثروتی که به‌صورت کوین‌هایی که در سه ماه گذشته جابه‌جا شده‌اند نگهداری می‌شود، اکنون به پایین‌ترین حد خود بازار نزولی بیت کوین به پایان رسید؟ بازار نزولی بیت کوین به پایان رسید؟ رسیده است. در مقابل، ثروتی که به‌شکل کوین‌های قدیمی‌تر از سه ماه نگهداری می‌شود (و به‌طور فزاینده‌ای سرمایه‌گذاران آنها را هودل میکنند) اکنون به بالاترین حد خود رسیده است.
نمودار امواج هودل بیت کوین
برخی از تحلیلگران بر این باورند که نوسانات پایین بیت کوین در این دوره، آرامش قبل از طوفان است و رشد اقتصاد اقتصادی و قیمت کنونی بیت کوین ممکن است نشان‌دهنده اراده سرمایه‌گذاران (بلندمدت) بعه‌عنوان عامل برنده باشد.
سقوط بیت کوین به پایان رسید؟ | جدیدترین قیمت ارزهای دیجیتال
بیت‌کوین در این هفته بهبود بزرگی خواهد داشت اما سرمایه‌گذاران همچنان نگران روند نزولی کلی هستند البته ارزش بیت‌کوین در این هفته ۱۵ درصد کاهش یافت و باید برای روند صعودی تغییری ایجاد شود. پتانسیل صعودی را می‌توان فقط با ۱۱ درصد از سودها محدود کرد زیرا روند نزولی همچنان برقرار است.
به گزارش همشهری آنلاین، ایسنا به نقل از تریت نوشت: ارزش بیت کوین فقط چند اینچ از سقوط بیشتر به پایین فاصله داشت زیرا سرمایه‌گذاران چندین موضوع اقتصادی، بانک مرکزی و ژئوپلیتیک را بررسی می‌کردند. ارزش بیت کوین به ۳۲۶۵۰ دلار کاهش اما شاخص سهام نزدک به شدت افزایش یافت و به نظر می‌رسد ارزش بیت کوین برای هفته آینده تعیین شود.
ارزش بیت کوین در ابتدای این هفته توجه رسانه‌ها را به خود جلب کرد زیرا بازارهای جهانی در حال عقب‌نشینی بودند البته سرمایه‌گذاران می‌توانند احساسات منفی را کنار بگذارند و بیت کوین از این تغییر سود ببرد تا برخی از زیان‌ها از بین برود.
ارزش بیت کوین به بالای ۳۸,۰۷۳ دلار زمینه را برای بازگشت به ۴۰ هزار دلار فراهم می‌کند و در هفته آینده ممکن است به ۴۰,۷۵۰ دلار برسد.
داده‌های بازار جهانی می‌تواند سرمایه‌گذاران را بار دیگر به تامل وا دارد زیرا این خطر افزایش می‌یابد که اقتصاد جهانی بیشتر در معرض رکود تورمی تا تجارت تورمی است که تورم رشد را کاهش می‌دهد و این خبرهای خوبی برای بیت کوین نیست زیرا ارزهای دیجیتال معرض خطر بیشتری هستند.
مجموع ارزش بازار جهانی ارزهای دیجیتالی در حال حاضر ۱.۶۷ تریلیون دلار برآورد می‌شود که این رقم نسبت به روز قبل ۳.۶۴ درصد کمتر شده است.
در حال حاضر ۴۱.۹۵ درصد کل بازار ارزهای دیجیتالی در اختیار بیت کوین است. بیت کوین ۱۲ سال پیش توسط گروه گمنامی از معامله‌گران بر بستر بلاکچین ایجاد شد و از سال ۲۰۰۹ معاملات اولیه آن شکل گرفت.
حجم کل بازار ارزهای دیجیتال در ۲۴ ساعت گذشته ۵۷.۰۴۸ میلیارد دلار است که ۲.۵۷ درصد کاهش داشته است. حجم کل در امور مالی غیر متمرکز در حال حاضر ۹.۰۰ میلیارد دلار است که ۱۵.۷۷ درصد از کل حجم ۲۴ ساعته بازار ارزهای دیجیتال است. حجم تمام سکه‌های پایدار اکنون ۴۴.۴۹ میلیارد دلار است که ۷۸.۰۰ درصد از کل حجم ۲۴ ساعته بازار ارزهای دیجیتال است.
۲۰۲۳؛ آغازی دوباره برای بیت‌کوین
بانک اول - به گفته مدیر اجرایی یکی از شرکت‌های حوزه فناوری، روند صعودی بعدی بیت‌کوین در سال ۲۰۲۳ آغاز خواهد شد.
به اشتراک بگذارید:
به گزارش بانک اول به نقل از کریپتو، هانتر هورسلی به فهرست افرادی پیوست که فکر میکنند بهترین زمان سرمایه‌گذاری در بیت‌کوین، زمستان جاری ارزهای دیجیتال است.
هانتر هورسلی، مدیرعامل ارائه‌دهنده راه‌حل‌های فناوری بیت‌وایز (Bitwise) معتقد است که بازارهای نزولی دوره خوبی هستند و سرمایه‌گذاران می‌توانند بیشتر به سمت بیت‌کوین گرایش یابند.
وی تخمین زد که روند صعودی بعدی، سال آینده آغاز خواهد شد و اشاره کرد که مشتریان شرکت وی قبلاً علاقه خود را به این دارایی افزایش داده‌اند.
هورسلی الگوی تاریخی حرکت قیمت بیت‌کوین را چنین تشریح کرد که ارز دیجیتال در طول مدت وجود خود به صورت دوره‌ای از چرخه‌های چهار ساله عبور کرده است در حالی که روندهای صعودی با شتاب رو به رشد همواره بازارهای نزولی را دنبال کرده‌اند. با تکیه بر این داده‌ها فرض کرد که این دارایی افزایش قیمت جدیدی را در سال ۲۰۲۳ آغاز خواهد کرد.
وی می‌گوید: در سال ۲۰۱۴، ارزش بازار تقریباً ۶۰ درصد و در سال ۲۰۱۸ به میزان ۷۰ درصد کاهش یافت و امسال، بدیهی است بازار حدود ۶۰ درصد کاهش یابد و بر اساس روند تاریخی ذکر شده انتظار می‌رود که سال آینده چرخه جدیدی را آغاز کنیم.
علیرغم سقوط بازار فعلی، این مدیر اجرایی گفت که تعداد فزاینده‌ای از مشتریان بیت‌وایز علاقه خود را به صنعت کریپتو تجدید کرده‌اند. به نظر هورسلی، کسانی که اکنون (در شرایطی که قیمت‌ها نسبت به سال گذشته بسیار پایین‌تر است) به سمت این بازار می‌روند، شانس بیشتری برای کسب سود قابل توجه در آینده دارند.
«بنابراین امسال قطعاً بازار نزولی است. با این وجود، ما شاهد افزایش علاقه از سوی پایگاه مشتریان خود بوده‌ایم و فکر می‌کنم پس‌زمینه بسیاری از سرمایه‌گذاران کریپتو این است که از لحاظ تاریخی چرخه‌های چهار ساله وجود داشته است در حالی که فرصت‌هایی برای کسب درآمد در بسیاری از لحظات بازار کریپتو نمایان شده است، بازارهای نزولی لحظاتی هستند که می‌توان ثروت به دست آورد».
سرمایه‌گذاری در زمان بحران، استراتژی است که بسیاری از کارشناسان مالی اتخاذ کرده‌اند. روایت از این واقعیت ناشی می‌شود که قیمت‌ها به دلیل وحشت در این فضا سقوط میکنند اما وقتی اوضاع آرام می‌شود، از ارزش‌گذاری‌های قبلی پیشی می‌گیرند. به عنوان مثال، زمانی که همه‌گیری کووید-۱۹ در اوج خود بود، بیت‌کوین به زیر ۵۰۰۰ دلار سقوط کرد با این حال، یک سال بعد ضررهای خود را جبران کرد و به بالاترین حد خود یعنی نزدیک به ۷۰ هزار دلار رسید.
رابرت کیوساکی، نویسنده کتاب «پدر پولدار، پدر بی‌پول» نیز معتقد است که مردم باید بخشی از ثروت خود را در طول یک بحران شدید پولی به بیت‌کوین اختصاص دهند. چندی پیش مدعی شد که تورم تاریک، کاهش قدرت دلار آمریکا و رکود اقتصادی آتی، از جمله دلایل دیگر و عوامل اصلی هستند که باعث می‌شوند سرمایه‌گذاران علاقه بیشتری به بیت‌کوین پیدا کنند.
جای تعجب نیست که مایکل سیلور، رئیس اجرایی میکرواستراتژی نیز بخشی از این گروه باشد. در ژوئن امسال، وی سقوط بیت‌کوین به ۲۰ هزار دلار را به عنوان یک «فرصت خرید عالی» توصیف کرد.
در یادداشت دیگری، وی به ساکنان کشورهایی که از نظر اقتصادی در تنگنا قرار دارند توصیه کرد که برای حفظ ثروت خود در زمان آشفتگی بازار به بیت‌کوین مراجعه کنند.
مجموع ارزش بازار جهانی ارزهای دیجیتالی در حال حاضر ۹۱۶.۷۹ میلیارد دلار برآورد می‌شود که این رقم نسبت به روز قبل ۰.۴۲ درصد کمتر شده است. در حال حاضر ۴۰.۰۴ درصد کل بازار ارزهای دیجیتالی در اختیار بیت‌کوین بوده که در یک روز ۰.۰۳ درصد افزایش داشته است.
حجم کل بازار ارزهای دیجیتال در ۲۴ ساعت گذشته ۱.۱۵ میلیارد دلار است که ۹۸.۰۴ درصد کاهش داشته است. حجم کل در امور مالی غیر متمرکز بازار نزولی بیت کوین به پایان رسید؟ در حال حاضر ۲.۵۷ میلیارد دلار است که ۲۲۲.۴۸ درصد از کل حجم ۲۴ ساعته بازار ارزهای دیجیتال است. حجم تمام سکه‌های پایدار اکنون ۳۲.۸۷ میلیارد دلار است که ۲۸۴۶.۱۰ درصد از کل حجم ۲۴ ساعته بازار ارزهای دیجیتال است.
دیدگاه شما