چه کسی باید در مارجین خرید کند؟


به این موضوع توجه داشته باشید که هرچه میزان اهرم تنظیم شده توسط شما بالاتر باشد، با کوچک‌ترین تغییری در قیمت، احتمال لیکوئید شدن شما بالاتر است. مثلاً اگر معامله‌ای را با اهرم ۵۰x باز کنید و قیمت تنها ۲ درصد در خلاف جهت پیش‌بینی شما تغییر کند، چه کسی باید در مارجین خرید کند؟ حساب شما لیکوئید خواهد شد.

چه کسی باید در مارجین خرید کند؟

پیرو سوالات شماره 7782 و 7973 که در رابطه بازار فارکس هست: همانطور که در سوال شماره 7973 عرض کردم کارگزاران بازار فارکس به سه دسته تقسیم می شوند که شرح این سه دسته در لینکی خدمتتان ارائه می دهم آورده شده است: http://www.gheymatha.com/showpost.php?p=125325&postcount=1 http://www.gheymatha.com/showthread.php?t=4068 سوالم در رابطه با کارگزاران مارکت میکر هست که با توجه به اطلاعاتی که به دست آورده ام این نوع کارگزاران بعضی وقت ها خودشان در مقابل معاملات معامله گر قرار می گیرند و وقتی که مثلا من خرید می کنم خود کارگزار به من می فروشد و بلعکس اگر بفروشم کارگزار از من می خرد، البته این تا وقتی است که برای کارگزار سود داشته باشد یعنی وقتی که متوجه بشود که معامله گر در معاملاتش موفق نیست و وقتی که اگر ببیند که با این روش برایش سود ندارد و ضرر می کند سر دیگر معاملات را به یک کارگزار دیگر یا نهایتا شبکه بین بانکی متصل می کند . و همچنین در کارگزاران مارکت میکر، ما به التفاوت نرخ خرید و فروش که "اسپرید" نامیده می شود ثابت است در حالی که در بازار بین بانکی نمی شود که همیشه اختلاف بین خرید و فروش ثابت باشد و متغیر است. چیزی که در کارگزاران "ای سی ان " مشاهده می شود. و همچنین سوال دومم هم در رابطه با "لوریج" یا همان اعتباری است که کارگزار به سرمایه معامله گر اضافه می کنه تا معامله گر با حجم کم بتواند وارد معاملات بازار ارز بشود.چون با سرمایه های کم نمی شود وارد بازار فارکس شد. آیا این اعتباری که کارگزار به سرمایه معامله گر اضافه می کند از لحاظ شرعی جایز هست؟ و یک لینک دیگر هم خدمتتان ارائه میدهم که تقریبا با موضوع ارتباط داره: http://forum.sarmaye.com/showthread.php?t=5356

حتی اگر قراردادهای این سیستم ها و این شبکه ها صدردرصد صحیح باشد و هیچ گونه اشکال شرعی نداشته باشد (که چنین فرضی بعید است) لیکن در صورتی که ارتباط با این کارگزاران اینترنتی باشد عمل به این قراردادها و تعهدات شان هیچ گونه تضمینی ندارد.

همچنین مطالبی که شما بیان کرده اید روشنگر این است که این کارگزاران قبل از این که نفع شما را در نظر بگیرند به فکر سود خود هستند و بعید است کسی باور کند که آنان سود خود را فدای سود سرمایه گذار کنند.

در این سیستم ها سرمایه گذار تمام اطلاعات مربوط به چگونگی تجارت خود را تنها از طریق "مارکت میکر" دریافت می کند که معلوم نیست تا چه حد این اطلاعات واقعی باشد.

اما در رابطه با اعطای اعتبار (لوریج) برای خرید بیش از مقدار سرمایه، گرچه نفس این کار و استفاده از چنین اعتباراتی اشکال ندارد اما این مطلب نیز بسیار جای تأمل دارد؛ زیرا چنین افراد و سیستم‌هایی همیشه به فکر سود خود می باشند.

کاربر محترم به لینک هایی که شما معرفی کرده بودید مراجعه کردیم اطلاعات خوبی داشت ولی چیزی از مفاد قرار داد در آنها نبود بنابر این در باره قرارداد نمی توانیم اظهار نظر کنیم.

اما باید بگوئیم حتی اگر قرار دادهای این سیستم ها و این شبکه ها صدردرصد صحیح باشد و هیچ گونه اشکال شرعی نداشته باشد(که چنین فرضی بعید است) لیکن در صورتی که ارتباط با این کارگزاران اینترنتی باشد عمل به این قرارداد ها و تعهدات شان هیچ گونه تضمینی ندارد و در صورت تخلف امکان تعقیب و پی گیری بسیار ضعیف است و قوه قضائیه هیچ گونه تعدی در پیگیری چنین سیستم های که مراکز آنها در خارج از کشور و نامعلوم است ندارند.

همچنین با توجه به آنچه شما نوشته اید :" مارکت میکرها بعضی وقت ها خودشان در مقابل معاملات معامله گر قرار می گیرند و وقتی که مثلا من خرید می کنم خود کارگزار به من می فروشد و بلعکس اگر بفروشم کارگزار از من می خرد، البته این تا وقتی است که برای کارگزار سود داشته باشد یعنی وقتی که متوجه بشود که معامله گر در معاملاتش موفق نیست و وقتی که اگر ببیند که با این روش برایش سود ندارد و ضرر می کند سر دیگر معاملات را به یک کارگزار دیگر یا نهایتا شبکه بین بانکی متصل می کند ." باید بگوئیم این مطالبی که شما به حق بیان کرده اید بسیار هشدار دهنده و آگاهی بخش است و معنی آن این است که این کارگزاران قبل از این که نفع شما را در نظر بگیرند به فکر سود خود هستند و بعید است کسی باور کند که آنان سود خود را فدای سود سرمایه گذار کنند.

علاوه بر اینکه از طرف دیگر نحوه اطلاع رسانی یک طرفه است و شما اطلاعات مربوط به تجارت خود را تنها از طریق "مارکت میکر" می توانید دریافت کنید که معلوم نیست تا چه حد این اطلاعات واقعی باشد. بنا براین یک مشکل بزرگ تجارت هایی از این دست ، این است که سرمایه گذار و سرمایه اش کاملاً در اختیار کارگزاران (مارکت ها) هستند و هر چه را که او می گوید باید بپذیرند. مخصوصا با توجه به منافع مادی زیادی که در میان است کمتر می توان به چنین روش هایی اعتماد کرد.

اما در رابطه با اعطای اعتبار (لوریج) برای خرید بیش از مقدار سرمایه، گرچه نفس این کار و استفاده از چنین اعتباراتی اشکال ندارد، اما این مطلب نیز بسیار جای تأمل دارد؛ زیرا چنین افراد و سیستم هایی همیشه به فکر سود خود می باشند.

مارجین در فارکس (Margin)

مارجین

مارجین چیست ؟بگذارید مطلب را ساده کنم. شما در معاملات وقتی با 100 دلار (که با اهرم 100 همان 0.1 لات میشود) معامله میکنید در ستونی جداگانه (در پایین متاتریدر)، میزان سود یا ضرر را مشاهده میکنید. ولی دقت کنید که این سود یا ضرر روی حجم معاملاتی شما (همان 100 دلار) کم یا زیاد نمیشود بلکه روی باقیمانده حسابتان که وارد معامله نکرده اید کسر یا اضافه میگردد. بنابراین شما نمیتوانید کل سرمایه تان را وارد معامله کنید چون در این صورت درصورت ضرر (کسر شدن) موجودی در قسمتی که وارد معامله نشده وجود ندارد که بخواهد از آن کسر کند. بنابراین نمیتوان همه موجودی را وارد معامله کرد.

به این ترتیب هرگاه وارد معامله ای شوید پول باقیمانده در حساب شما به دو قسمت تقسیم میشود.

یک قسمت همان است که نمیتوانید وارد معاملات کنید که به این قسمتمارجين (margin) یا حاشیه اطمینان میگویند.
قسمت دیگری هم هست که میتوانید از آن در معاملات دیگر استفاده نمایید (این قسمت به free margin معروف است).

فرمول محاسبه مارجین در فارکس

مقدار مارجین بسته به کارگزار میتواند متغیر باشد. در حسابهای mini معمولا به ازای هر 0.1 لات (100 دلار) از حدود 100 تا 150 دلار مارجین درنظر گرفته میشود. برای مثال فرض کنید شما حساب مینی 500 دلاری دارید و بروكر شما برای هر 0.1 لات 125 دلار در قسمت مارجین حساب شما میگذارد.

در ابتدای کارتان یک چه کسی باید در مارجین خرید کند؟ معامله با 100 دلار انجام میدهید (که بشود 0.1 لات) حالا جزئیات حساب شما بصورت زیر خواهد بود:

مقدار معامله کرده : 100 دلار
موجودی : 400 دلار
مارجین : 125 دلار
فری مارجين : 275 دلار
بالانس : 500 دلار

مارجین

با توجه به اینکه حداقل معاملات معمولا 0.1 لات است که معادل بدون اهرم آن 100 دلار میشود. لذا شاید تصور کنید که شما میتوانید با 275 دلاری که در قسمت free margin دارید حداقل 2 معامله دیگر بکنید. ولی شما فقط یک معامله دیگر میتوانید انجام دهید چون وقتی 100 دلار از این قسمت (از 275 دلار) برمیدارید، 125 دلار نیز به قسمت مارجین شما میرود. یعنی در این صورت جزئیات حساب شما میشود:

مقدار معامله: 200 دلار
موجودی : 300 دلار
مارجین : 250 دلار
فری مارجین : 50 دلار
بالانس : 500 دلار

مشاهده میکنید که تنها 50 دلار دیگر باقیمانده که با آن نمیتوان وارد معامله شد. حتی اگر دو معامله شما وارد سود شود و قسمت فری مارجین شما را از 50 دلار به 100 دلار برساند هم نمیتوانید 100 دلار دیگر معامله کنید. چون 125 دلار برای مارجین آن را نداريد. بعدها و در مباحث مدیریت پول متوجه خواهید شد که در حساب 500 دلاری حداکثر یک معامله 0.1 لاتی در یک زمان باید انجام داد، نه بیشتر.

مارجین

میزان ضرر در مارجین، تعریف کال مارجین

اما از طرفی دیگر اگر ضرر کنیم چه می‌شود؟ و چرا کارگزار با چه اعتباری این وام را در اختیار ما قرار می‌دهد؟ تضمین کننده چنین وامی، سرمایه اولیه شما در بازار خواهد بود. یعنی این اعتبار به این شرط در اختیار شما است که میزان ضرر شما از مبلغ اولیه سرمایه‌تان بیشتر نشود. به عبارتی دیگر اگر ضررهای شما از میزان اعتبار اولیه‌تان بیشتر شود، کارگزار کل موجودی شما را برای تسویه ضرر به‌عنوان بدهی شما برداشت خواهد کرد. به این حالت، کال مارجین یا لیکویید شدن حساب نیز می‌گویند.

به این ترتیب می‌توان گفت که داشتن مارجین یا اهرم به همان اندازه که می‌توان خوب و جذاب باشد، می‌تواند خطرناک نیز باشد و منجر به از دست دادن کل سرمایه شما شود.

مارجین لول چیست ؟

در پلتفرمها معمولا عددی عنوان میشود margin level که بصورت درصد عنوان میشود این عدد از تقسیم موجودی (Free margin) بر مقدار مارجین حاصل میشود. لذا تا زمانیکه عدد آن بالای 100% است یعنی هنوز ضررهای شما وارد محدوده مارجین شما نشده است. اما وقتی این عدد به 100% و كمتر آن رسید حالت هشدار کال مارجین خواهد بود یعنی ضررها وارد محدوده مارجین شده اند. البته هم باید ترسید و هم باید بدانید که با استفاده از مدیریت ریسک میتوان از حوادث ناگوار فوق جلوگیری کرد.

بهره در مارجین

مارجین مورد نیاز شما در معاملات از طرف تامین‌کننده‌های سرمایه مثل بانک‌ها و موسسات اعتباری بزرگ تامین می‌شوند. یعنی به ازای وامی که شما دریافت می‌کنید، کارگزار برای تامین وجه نقد مارجین، با تامین‌کننده‌های سرمایه قرارداد موازی امضا می‌کند تا از لحاظ قانونی مقدار پول مورد نیاز در حساب نیز موجود باشد. تامین‌کننده‌های مالی نیز برای این‌کار بهره دریافت می‌کنند که بر عهده کسی است که مارجین را استفاده می‌کند. به همین دلیل شما درصورت استفاده از مارجین، باید بهره بانکی آن را هم بپردازید.

مارجین

سررسید در معاملات مارجین

در معاملات مارجین تاریخ سررسید وجود ندارد و شما تا زمانی که بخواهید و نیاز داشته باشید می‌توانید با پرداخت بهره، معامله خود را باز نگه دارید. اما باید همیشه حواستان به مقدار ضرر در معاملاتتان باشد. اگر میزان ضرر شما به اندازه موجودی شما نزدیک شده باشد و نیاز دارید که همچنان معامله خود را باز نگهدارید، با افزایش موجودی اولیه خود می‌توانید ریسک کارتان را کاهش دهید.

مزایای معاملات مارجین

امکان سود بیشترنداشتن مالیات
امکان معاملات دوطرفه
نداشتن سررسید برای تسویه

معایب معاملات مارجین

ریسک بیشتر در معاملات
عدم مالکیت فیزیکی دارایی
پرداخت بهره برای دریافت مارجین

تفاوت معاملات مارجین با حالت عادی

در حالت عادی اگر شما یک سهم یا یک دارایی را در بازار خریداری کنید، مالک آن دارایی هستید. زیرا هزینه آن دارایی را پرداخت کرده‌اید و دیگر به کسی بدهکار نیستید. اما در مارجین چون شما برای معاملات خود به نوعی وام گرفته‌اید، پس در قبال خرید آن دارایی خود را بدهکار کرده‌اید. لذا مالکیت دارایی نیز برای شما نیست. مثل هر وامی که می‌گیرید، مارجین را هم باید در انتهای معامله‌تان تسویه کنید.

درواقع در معاملات مارجین، شما تنها ارزش دارایی را معامله می‌کنید و مالک آن نیستید. این نوع معاملات به معاملات CFD نیز مشهور است. به دلیل این‌که شما مالک دارایی مورد معامله نیستید، پس مالیاتی هم برای آن نمی‌پردازید.

معاملات مارجین

دلیل سقوط بازار ارز رمزنگاری چه بود؟ آیا کاهش بیشتری در راه است؟

ارزش کل بازار ارز رمزنگاری در روز جمعه 19 آگوست 9.1 درصد کاهش یافت، اما مهم تر از آن این که سطح حمایت روانی یک تریلیون دلار تست شد. آخرین بار که ارزش کل بازار به زیر این سطح مهم کاهش یافت، سه هفته پیش (18 ژوئن) بود. در ان زمان ارزش کل …

اهرم در معاملات ارز رمزنگاری چیست و چگونه می توان از آن استفاده کرد؟

اهرم در معاملات ارز رمزنگاری به استفاده از سرمایه قرض گرفته شده برای انجام معاملات اطلاق می شود. معاملات اهرمی می توانند قدرت خرید یا فروش معامله گر را بالا ببرند و به وی این امکان را می دهند تا مبالغ بیشتری را معامله کند. بنابراین، حتی …

بروزرسانی بایننس؛ توقف برخی سرویس‌ها تا ساعت 12:30

صرافی بایننس طبق برنامه در تاریخ 29 سپتامبر 2021 ساعت 07:00 صبح به وقت جهانی (10:30 صبح به وقت ایران) یک به روزرسانی انجام می‌دهد. این به‌روزرسانی تقریبا دو ساعت (تا ساعت 12:30) طول خواهد کشید. این به‌روزرسانی شامل ارتقا عملکرد سیستم و …

لیکوئید شدن چیست و چگونه باید از آن جلوگیری کرد؟

نوسانات بالای بازار ارزهای رمزنگاری بدان معناست که نقد شدن دارایی توسط شخص ثالث یا همان لیکوئید شدن اتفاقی طبیعی است. بیت کوین و سایر ارزهای رمزنگاری به دلیل نوسانات شدید قیمتی، در دسته سرمایه‌گذاری‌های پر ریسک قرار دارند. در حالی که …

معامله گران حرفه ای در حال انباشت بیت کوین؛ معامله گران جزئی در بازار آلت کوین ها

داده ها نشان می دهند که معامله گران حرفه ای در حال انباشت بیت کوین در سطح فعلی قیمت هستند، در حالی که سرمایه گذاران جزئی به بازار آلت کوین ها روی آورده اند. بیت کوین از 16 روز پیش تا کنون (یا اساسا از زمان لیکوئید شدن 5 میلیارد از …

سه مفهومی که هر معامله گر باید درباره صرافی های مشتقات ارز رمزنگاری بداند

درک قرارداد باز ، فاندینگ ریت و تفاوت های بین قراردادهای آتی نقطه شروع برای هر سرمایه گذار علاقه مند به معاملات مشتقات ارز رمزنگاری است. در دوسال گذشته، قراردادهای آتی به طور گسترده ای در بین معامله گران ارز رمزنگاری رواج پیدا کرده اند …

ربات های معامله گر چیستند و چه تفاوتی با انسان دارند؟

ربات های معامله گر به شما این امکان را می دهند تا 24 ساعته و هفت روز هفته به بازار ارز رمزنگاری دسترسی داشته باشید. یکی از رایج ترین شکوه های معامله گران این است که آنها باید برای انجام معاملات دائما مقابل کامپیوترخود بنشینند و به صفحه …

11 پروژه دیفای که احتمالا ایردراپ خواهند داشت

چه کسی ایردراپ را دوست ندارد؟ تعداد کمی از رویدادها در جذب افراد مشتاق جامعه برای دستیابی به توکن های جدید موفق تر هستند. اغلب اوقات توکن های رایگان بین کاربران فعلی یک پلتفرم مانند مشارکت کنندگانی که آدرس آنها به استخرهای نقدینگی کمک …

هاردفورک بیت کوین کش تا 6 روز دیگر

شبکه بیت‌کوین کش به طور مرتب ارتقا داده می شود تا ویژگی های جدیدی به آن اضافه شوند. ارتقا بعدی این شبکه برای 15 نوامبر (یکشنبه 25 آبان) ساعت 15:30 برنامه ریزی شده و قرار است ویژگی "برنامه تامین مالی زیرساخت (IFP)" به آن افزوده شود. این …

7 اشتباه رایجی که معامله گران جدید نباید در معاملات انجام دهند

این مقاله به هفت اشتباه رایج پیرامون معاملات در بازار ارز رمزنگاری توسط معامله گران جدید می پردازد. ورود به معامله بدون داشتن یک برنامه ممکن است معامله گر را ورشکسته کند. هنگام معامله بیت کوین باید برنامه ریزی کرد و مجموعه ای از …

چه کسی باید در مارجین خرید کند؟

نحوه-تعیین-قیمت-لیکوئیدیشن-یا-لیکوئید-شدن-در-معاملات-ارز-دیجیتال-لیکوئیدیشن

اگر تجربه انجام معاملات در بازار ارزهای دیجیتال را دارید، قطعاً در مقطعی از معاملات آتی یا فیوچرز (Futures)، لیکوئید شدن را برای یک بار هم که شده تجربه کرده‌اید. در این مقاله قصد داریم به مفهوم لیکوئید شدن و راه‌های جلوگیری از آن صحبت کنیم، پس تا انتها همراه ما باشید.

در معاملات ارز دیجیتال مفهومی به نام معاملات حاشیه‌ای یا Margin Trading وجود دارد. بر اساس این مفهوم یک تریدر می‌تواند مقداری پول از صرافی که در آن حساب دارد، قرض بگیرد و با آن پول به معامله بپردازد. طبیعتاً صرافی در ازای پولی که به شما قرض می‌دهد، انتظاراتی دارد و در ضرر شما سهیم نخواهد شد! به عنوان مثال در صورت ضرر کردن معامله‌گر در معامله خود، صرافی حق دارد که برای جلوگیری از ضرر بیشتر اصل پولی را که وام داده است، از حساب تریدر برداشت کند.

مارجین-تریدینگ-لیکوئید-شدن

معاملات حاشیه‌ای یا مارجین تریدینگ چیست؟

همان‌طور که گفتیم، مارجین تریدینگ از طریق وام‌دهی توسط صرافی‌های ارز دیجیتال به معامله گران انجام می‌شود. ارزش وامی هم که معامله‌گر دریافت می‌کند توسط مفهومی به نام اهرم یا Leverage تعیین می‌شود. برای آشنایی بهتر با مفهوم مارجین تریدینگ و اهرم مثال زیر را در نظر بگیرید.

لیکوئید-شدن

فرض کنید یک معامله‌گر ۱۰۰ دلار سرمایه در حساب خود را دارد و می‌خواهد ۱۰۰۰ دلار بیت‌کوین بخرد. در این صورت او می‌تواند با اهرم ۱ به ۱۰ یا در اصطلاح ۱۰x، از صرافی وام بگیرد.

نکته‌ای که وجود دارد این است که هر صرافی برای تعیین اهرم و درواقع وامی که در اختیار تریدرها قرار می‌دهد، قانون خود را دارد. برای مثال در بازار سهام معمولاً از اهرم ۲x برای معاملات استفاده می‌شود. در صرافی‌های ارز دیجیتال مثل BitMex و Binance بسیاری از صرافی‌های دیگر، معامله گران می‌توانند موقعیت‌هایی با اهرم ۱۰۰x هم باز کنند. در قسمت معاملات فیوچرز بایننس امکان بازکردن پوزیشن‌هایی با اهرم ۱۲۵x فراهم شده است.

مفهوم پوزیشن (Position) یا موقعیت در معاملات مارجین چیست؟

به‌طورکلی در انجام معاملات دو نوع پوزیشن یا موقعیت وجود دارد، پوزیشن خرید (Long) و پوزیشن فروش (Short) . در پوزیشن لانگ (یا خرید)، معامله گر انتظار دارد از رشد قیمت دارایی دیجیتال سود کسب کند و در پوزیشن شورت (یا فروش) از کاهش قیمت آن.

لیکوئید

اگر قیمت ارز دیجیتال معامله‌گر، در جهت پیش‌بینی‌شده توسط او حرکت کند، می‌تواند سود خوبی را از پوزیشنی که بازکرده است به دست بیاورد. پس از اتمام معامله، پول قرض گرفته شده از صرافی به همراه کارمزد به صرافی بازگردانده می‌شود و باقی‌مانده در اختیار معامله‌گر قرار می‌گیرد.

به‌عنوان‌مثال فرض کنید یک معامله‌گر ۱۰۰ دلار دارد با اهرم ۱۰x یک پوزیشن خرید یا لانگ (یعنی پوزیشنی که تریدر می‌خواهد از افزایش قیمت سود کسب کند)، به ارزش ۱۰۰۰ دلار را باز می‌کند. به این معنا که اگر قیمت ۱ درصد افزایش یابد، سود معامله برابر با ۱۰۰ دلار خواهد بود. این در صورتی است که اگر او این کار را بدون هیچ‌گونه اهرمی انجام می‌داد تنها ۱۰ دلار سود می‌کرد که تازه مقدار کارمزد صرافی را هم باید از آن کم کرد.

در نتیجه وجود مفهوم اهرم در معاملات ارز دیجیتال و فرصتی که برای چندبرابر کردن سود برای معامله گران مهیا می‌شود، آن ها را برای استفاده از اهرم به شدت ترغیب می‌کند. اما باید در نظر داشته باشید که همیشه بازار بر اساس پیش‌بینی شما حرکت نخواهد کرد و امکان ضرر کردن شما در معاملات وجود دارد.

لیکوئید شدن چیست؟

این موضوع باعث ایجاد مفهومی به نام لیکوئیدیشن (liquidation) یا لیکوئید شدن معامله گران می‌شود. به بیان ساده لیکوئید شدن به معنای از دست رفتن تمام دارایی حساب شما، به‌عنوان‌مثال حساب معاملات فیوچرز، در صرافی بایننس است.

قیمت لیکوئید شدن (Liquidation Price) چگونه تعیین می‌شود؟

زمانی که شما یک پوزیشن خرید یا فروش به همراه اهرم باز می‌کنید، قیمت لیکوئیدیشن (Liquidation Price)، یعنی قیمتی که در آن حساب شما لیکوئید می‌شود، به طور خودکار توسط صرافی محاسبه می‌شود. اگر قیمت ارز دیجیتالی که با آن معامله می‌کنید، به قیمت لیکوئیدیشن برسد، حساب شما به صورت خودکار لیکوئید می‌شود.

به‌عنوان‌مثال فرض کنید شما ۰.۰۱ بیت‌کوین در حساب خود دارید و با آن یک پوزیشن به ارزش ۱ بیت‌کوین با اهرم ۱۰۰x، باز می‌کنید. حالا فرض کنید قیمت بیت‌کوین حتی به‌اندازه یک درصد در خلاف جهتی که پیش‌بینی کرده بودید حرکت کند. درنتیجه این اتفاق، پوزیشن شما در حالت ضرر قرار می‌گیرد و اگر میزان ضرر شما از میزان ۰.۰۱ بیت‌کوینی که به‌عنوان ضمانت در حساب خود قرار داده بودید بیشتر شود، صرافی در معرض ضرر قرار می‌گردد.

صرافی برای جلوگیری از ضرر پوزیشن شما را می‌بندد و ۰.۰۱ بیت‌کوینی را که شما در ابتدا در حساب خود قرار داده بودید بر می‌دارد. در نتیجه شما سرمایه خودتان را از دست می‌دهید و حساب شما به‌اصطلاح لیکوئید می‌شود.

استفاده-از-اهرم-و-لیکوئید-شدن

نکته

به این موضوع توجه داشته باشید که هرچه میزان اهرم تنظیم شده توسط شما بالاتر باشد، با کوچک‌ترین تغییری در قیمت، احتمال لیکوئید شدن شما بالاتر است. مثلاً اگر معامله‌ای را با اهرم ۵۰x باز کنید و قیمت تنها ۲ درصد در خلاف جهت پیش‌بینی شما تغییر کند، حساب شما لیکوئید خواهد شد.

زمانی که شما یک پوزیشن لانگ یا خرید باز می‌کنید، قیمت لیکوئیدیشن مقداری کمتر از قیمت باز شدن پوزیشن شماست و در پوزیشن شورت این موضوع دقیقاً بر عکس است.

قیمت-لیکوئید-شدن

به همین دلیل به کسانی که در ابتدای راه هستند و تسلط کافی بر روی معاملات و بازار ارزهای دیجیتال ندارند و یا درباره پیش‌بینی خود مطمئن نیستند، پیشنهاد می‌شود از اهرم ۲ به بالا استفاده نکنند.

چگونه از لیکوئید شدن جلوگیری کنیم؟

نکته‌ای که معامله گران ارز دیجیتال در درجه اول باید به آن توجه کنند این است که لازم نیست کل سرمایه خود را به عنوان وثیقه وارد معاملات کنند و با انجام یک سری تنظیمات در صرافی می‌توان با بخشی از سرمایه به معامله پرداخت.

در معاملات حاشیه‌ای دو نوع مارجین وجود دارد: مارجین ایزوله (isolated) و مارجین کراس (Cross) .

لیکوئید-شدن-لیکوئیدیشن
مارجین ایزوله (Isolated Margin)

مارجین ایزوله، بیشتر به درد افرادی می‌خورد که تنها یک پوزیشن دارند.

به طور مثال فرض کنید شما در حساب خود ۱۰۰۰ دلار دارید و با این ۱۰۰۰ دلار یک پوزیشن ۲۵۰ دلاری باز می‌کنید و با آن به معامله می‌پردازید. در این صورت شما می‌توانید حتی بعد از باز کردن یک پوزیشن اهرم را تغییر دهید میزان سرمایه اولیه خودتان را از مقدار باقی مانده در حسابتان افزایش دهید.

مارجین کراس (Cross Margin)

در مارجین نوع کراس، صرافی می‌تواند از کل مقادیر حساب شما برای جلوگیری از لیکوئید شدن استفاده کند. باتوجه‌به مثال قبل فرض کنید شما با ۱۰۰۰ دلار سرمایه‌ای که دارید چهار پوزیشن ۲۵۰ دلاری باز می‌کنید. در این صورت اگر یکی از این چهار پوزیشن ضرر کند، صرافی به صورت خودکار از سود بقیه معاملات و یا باقی مانده حساب شما از لیکوئید شدن آن پوزیشن جلوگیری می‌کند.

این مدل مارجین بیشتر مناسب معامله گرانی است که چندین معامله را به‌صورت هم‌زمان بر روی جفت ارزهای مختلف انجام می‌دهند و یا کسانی که با استفاده از اختلاف قیمت در صرافی‌های متفاوت به دنبال کسب سود هستند.

نکته بعدی، استفاده از مفهومی به نام حد ضرر یا Stop-loss در معاملات ارز دیجیتال است. با تعیین حد ضرر برای معاملات خود، می‌توانید میزان ضرر را به حداقل ممکن برسانید و در اولین لحظه‌ای معامله شما وارد ضرر شد، پوزیشن خود را ببندید تا از ضرر بیشتر و لیکوئید شدن جلوگیری کنید.

نتیجه‌گیری

باتوجه‌به این که بازار ارزهای دیجیتال بازار جدیدی است و قیمت‌ها به صورت مداوم در حال نوسان است. در وهله اول بهترین کار این است که قبل از ورود به این بازار ابتدا به اندازه کافی راجع به آن مطالعه داشته باشید. اکثر افراد معمولاً به این نکته توجهی نمی‌کنند و به امید کسب سودهای نجومی و بدون اطلاعات کافی از کارکرد مفاهیمی مثل اهرم (Leverage)، گاهاً تمام سرمایه خود را از دست می‌دهند و در اصطلاح لیکوئید می‌شوند.

پس سعی کنید ابتدا با بازار و نحوه اصولی معاملات ارز دیجیتال به‌خوبی آشنا شوید. در قدم بعدی و در طی کسب تجربه در این بازار، هیچ‌گاه بر روی کل دارایی خود معامله نکنید.

هنگام ریزش بازار چه کنیم؟

هنگام ریزش بازار چه کنیم؟

همانطور که می دانید ماهیت ارز دیجیتال بی ثبات بوده و بازار آن با نوسانات زیادی همراه است. به همین دلیل ممکن است قیمت یک رمز ارز بسیار صعودی شود و یا چه کسی باید در مارجین خرید کند؟ ناگهان روند نزولی را طی کند. در این بین سرمایه گذارانی که از بروز رفتار درست در زمان ریزش بازار آگاهی کافی ندارند دچار ضرر و زیان های بزرگ شده و ممکن است کل زندگی خود را ببازند. در واقع نوسانات قیمتی تنها مختص به ارز دیجیتال نیست بلکه تمام بازار های مالی از این خصلت برخوردار هستند. اما با آموزش های درست و تفکر هوشمندانه می توانید حتی قیمت های نزولی بازار را نیز به فرصت تبدیل کنید.

جلوگیری از ضرر هنگام ریزش بازار

ریزش بازار های مالی به مخصوص ارز دیجیتال، بسیار دلهره آور بوده و وحشت معامله گرانی که سرمایه زیادی در این بازار ها خرج کرده اند بر می انگیزد. برای پیشگیری از ضرر در معاملات دیجیتالی، حتما باید یک استراتژی صحیح برای خطرات احتمالی تعیین کنید. این استراتژی با استفاده از انواع روش های حرفه ای ترید معین می شود و کسانی که آموزش های نوسان گیری بازار را فرا گرفته باشند به خوبی می توانند از قیمت های پایین نیز سود کسب کنند. در نتیجه پیشنهاد ما برای جان سالم به در بردن از بازار ارز دیجیتال، کسب دانش در مورد ترید رمز ارز ها است تا با تحلیل بازار بتوانید از هر موقعیتی برای افزایش سرمایه تان استفاده کنید.

اصلاح بازار اجتناب ناپذیر است

اول از همه، آرام باشید! سقوط و اصلاحات بازار های مالی بخشی طبیعی از چرخه سرمایه گذاری است و خواسته یا ناخواسته اتفاق می افتد. سعی کنید در شرایطی که روند بازار نزولی است خود را نبازید، اصلاح رمز ارز ها امری طبیعی و اجتناب ناپذیر است. معمولا زمانی که قیمت بیت کوین یا سایر رمز ارز ها از 10 درصد بیشتر دچار افت قیمتمی شوند اصطلاحا می گویند اصلاح بازار اتفاق افتاده است. به همین ترتیب نیاز است بدانید روند نزولی یک رمز ارز به دلیل اصلاح است و یا علت دیگری موجب این کاهش قیمت شده است.

اگر افت قیمت به دلیل اصلاح بازار باشد مطمئن باشید ارز مورد نظر مجددا شامل افزایش قیمت خواهد شد، اما اگر کاهش قیمت به دلایل دیگر اتفاق بیفتد باید تحقیقات لازم را انجام داده و استراتژی خود را تغییر دهید.

دچار FOMO نشوید

اکثر سرمایه گذارانی که هنگام ریزش بازار دچار وحشت شده و دارایی خود را عجله ای می فروشند پشیمان می شوند. مفهوم فومو در ارز دیجیتال دقیقا به همین معنی است، معامله گران غیر حرفه ای بدون توجه به استراتژی های معاملاتی خود رمز ارز هایشان را به فروش می گذارند که باعث پدیدار شدن فروش های هیجانی در بازار می شود. معاملات ارز دیجیتال نیاز به صبر و کنترل احساسات دارد، کسانی که نمی توانند در شرایط بحران خود را کترل کنند قطعا دچار ضرر و زیان های بزرگی می شوند. بسیاری از سرمایه گذاران هنگام ریزش بازار دچار وحشت شده و ترس از دست دادن سرمایه وجودشان را فرا می گیرد که باعث انجام دادن رفتار های عجولانه و خروج های زودهنگام از بازار می شود.

این فروش های هیجانی که منشا آن از ترس معامله گران است نه تنها به خود شخص بلکه به بازار نیز ضربه می زند و باعث سقوط بیشتر آن می شود. در نتیجه هنگامی که اوضاع برای بازار خوب پیش نمی رفت خودتان را کنترل کرده و طبق برنامه تان عمل کنید.

لیمیت اوردر معامله تان را تغییر ندهید

لیمیت اوردر یا همان سفارش خرید و فروش رمرز ارز، پس از تحقیقات طولانی و تحلیل های عمیق به دست می آید، در واقع نقطه بستن معاملات آخرین مرحله تکمیل یک معامله است. برای تعیین نقطه اوردر باید حدود یک ماه بر روی ارز مورد نظر تحقیق شده و بازدهی، عکسلعمل به اخبار و اتفاقاتی که در گذشته برای رمز ارز مورد نظر اتفاق افتاده از نظرتان دور نماند.

پس از ارزیابی و تعیین نقطه ورود به بازار نباید به صورت لحظه ای آن را چک کنید. شما استراتژی خود را چیده، نقطه ورود را تعیین کرده و از استاپ لاس ها استفاده کرده اید، حال نیاز است به برنامه خود اعتماد داشته و با بروز احساسات بازار از آن صرفه نظر نکنید. در آن زمان است که شما می توانید خود را یک معامله گر حرفه ای بنامید.

بلند مدت فکر کنید

اگر می خواهید ثروت خود را چندین برابر کنید، باید طولانی مدت فکر کنید. با آنکه ترید های کوتاه مدت نیز در برخی مواقع سود های عظیمی را به شما ارائه می دهند اما در نهایت برنامه ریزی برای بازار های مالی مناسب است که نتیجه طولانی مدت آن به نفع تان باشد. به همین دلیل اگر در کوتاه مدت نتیجه نگرفتید می توانید از استراتژی خرید در کف قیمت و فروش در قله استفاده کنید. برای اطلاعات بیشتر در مورد این استراتژی می توانید به مقاله آموزش خرید ارز دیجیتال در کف قیمت مراجعه نمایید.

معاملات مارجین را فراموش نکنید

معاملات مارجین این امکان را برای شما فراهم می کنند تا از کاهش قیمت بیت کوین سود کسب کنید. با استفاده از این معاملات شما می توانید نقطه اوردر را بر روی short تنظیم کرده و از روند نزولی بیت کوین سود به دست آورید. این عمل توسط پلتفرم های ارائه دهنده ترید امکان پذیر است که توسط آن ها یک معامله مارجین ثبت کرده و شانس خود را امتحان می کنید.

نکته: دقت داشته باشید در معاملات مارجین از اهرم ها استفاده می شود. اما آیا می دانید روش اهرم یا Leverage چیست؟ به طور خلاصه باید بگوییم اهرم ها سود و ضرر یک معامله را چندین برابر می کنند، به همین دلیل پیشنهاد می شود در صورت منعقد کردن یک معامله مارجین، از اهرم هایی با ضریب کم استفاده کنید تا در صورت غلط بودن پیشبینی اتان ضرر کمتری به سرمایه تان وارد شود.

سخن آخر

بازار های مالی همه و همه بی ثبات هستند و دارای نوسانات قیمتی شدیدی می باشند، به همین دلیل قبل از ورود به این نوع سرمایه گذاری حتما خود را آماده شرایط بحرانی و سقوط بازار کرده و از ریزش رمز ارز ها دچار وحشت نشوید. طبق برنامه ترید خود پیش بروید و آنقدر در این زمینه آموزش ببینید که حتی هنگام سقوط بازار نیز از استراتژی تعیین شده خود اطمینان کامل داشته باشید. در غیر این صورت با آگاهی نداشتن از رفتارهای مناسبی که هنگام ریزش بازار باید از خود نشان دهید، قطعا دچار ترس شده و سرمایه خود را از دست می دهید.



اشتراک گذاری

دیدگاه شما

اولین دیدگاه را شما ارسال نمایید.